Você já se perguntou como Luiz Barsi, o maior investidor pessoa física da bolsa brasileira, com um patrimônio estimado em R$ 4 bilhões, escolhe as ações para a sua carteira? Qual é o segredo por trás das suas escolhas, que lhe renderam mais de R$ 170 milhões em dividendos em 2021¹?

Neste artigo, vamos revelar o método BESST, usado por Barsi para nortear as suas decisões de investimento. Esse método é baseado em um acrônimo que reúne cinco setores considerados “à prova de balas”, ou seja, que oferecem produtos ou serviços essenciais para a sociedade e para a economia, e que têm demanda constante ou crescente.

Esses setores são: Bancos, Energia, Saneamento, Seguros e Telecomunicações. Vamos entender melhor cada um deles e como aplicar o método BESST na prática.

Bancos

O setor bancário é um dos mais resilientes às fases da economia, pois oferece serviços financeiros indispensáveis para pessoas e empresas. Além disso, os bancos costumam pagar dividendos mensalmente, o que é um atrativo para os investidores que buscam renda passiva.

Barsi é um grande defensor dos bancos, especialmente os públicos, como o Banco do Brasil e a Caixa Econômica Federal, que ele considera mais baratos e mais seguros do que os privados. Ele também possui ações do Itaú Unibanco, do Bradesco e do Banco Inter.

Para escolher as melhores ações de bancos, é preciso analisar alguns indicadores, como o lucro líquido, o retorno sobre o patrimônio líquido (ROE), o índice de Basileia, a inadimplência, o crescimento da carteira de crédito, a rentabilidade dos ativos (ROA) e o payout (percentual do lucro distribuído em dividendos).

Energia

O setor de energia elétrica é outro que se destaca pela sua perenidade, pois a demanda por eletricidade é sempre alta e tende a aumentar com o desenvolvimento econômico e social. Além disso, o setor é regulado pelo governo, o que garante uma certa estabilidade nos preços e nas tarifas.

Barsi é um dos maiores acionistas da Eletrobras, a maior empresa de energia elétrica da América Latina, que está em processo de privatização. Ele também possui ações de outras empresas do setor, como a Cemig, a Copel, a Taesa, a Transmissão Paulista e a Engie Brasil.

Para escolher as melhores ações de energia, é preciso analisar alguns indicadores, como o lucro líquido, o Ebitda (lucro antes de juros, impostos, depreciação e amortização), a margem Ebitda, o endividamento, o investimento, a geração, a transmissão e a distribuição de energia.

Saneamento

O setor de saneamento básico é outro que se beneficia da sua essencialidade, pois oferece serviços de abastecimento de água, coleta e tratamento de esgoto, que são fundamentais para a saúde e a qualidade de vida da população. Além disso, o setor está em expansão, com o novo marco legal do saneamento, que prevê a universalização dos serviços até 2033.

Barsi é um dos maiores acionistas da Sabesp, a maior empresa de saneamento do país, que atende a mais de 28 milhões de pessoas em São Paulo. Ele também possui ações de outras empresas do setor, como a Copasa, a Sanepar, a CCR e a Aegea.

Para escolher as melhores ações de saneamento, é preciso analisar alguns indicadores, como o lucro líquido, o Ebitda, a margem Ebitda, o endividamento, o investimento, a cobertura de água, a cobertura de esgoto e o tratamento de esgoto.

Seguros

O setor de seguros é outro que se caracteriza pela sua resiliência, pois oferece serviços de proteção financeira para pessoas e empresas, que são cada vez mais demandados em um cenário de incertezas e riscos. Além disso, o setor possui uma baixa penetração no Brasil, o que indica um grande potencial de crescimento.

Barsi é um dos maiores acionistas da SulAmérica, a maior seguradora independente do país, que atua nos segmentos de saúde, odontologia, vida, previdência e investimentos. Ele também possui ações de outras empresas do setor, como a BB Seguridade, a Porto Seguro, a IRB Brasil e a Wiz.

Para escolher as melhores ações de seguros, é preciso analisar alguns indicadores, como o lucro líquido, o retorno sobre o patrimônio líquido (ROE), o índice combinado, o prêmio emitido, o resultado financeiro, o sinistro, a despesa administrativa e o payout.

Telecomunicações

O setor de telecomunicações é outro que se destaca pela sua relevância, pois oferece serviços de comunicação, informação e entretenimento, que são indispensáveis para a sociedade e para a economia. Além disso, o setor está em constante inovação, com o avanço da tecnologia e da digitalização.

Barsi é um dos maiores acionistas da Oi, a maior empresa de telecomunicações do país, que está em recuperação judicial e em processo de venda de ativos. Ele também possui ações de outras empresas do setor, como a Vivo, a Tim, a Claro e a Algar.

Para escolher as melhores ações de telecomunicações, é preciso analisar alguns indicadores, como o lucro líquido, o Ebitda, a margem Ebitda, o endividamento, o investimento, a receita líquida, o ARPU (receita média por usuário), o churn (taxa de cancelamento) e o market share.

Como aplicar o método BESST na prática

Agora que você já conhece os cinco setores à prova de balas do método BESST, você pode aplicá-lo na prática para escolher as melhores ações da bolsa. Para isso, você deve seguir alguns passos:

1. Faça uma lista das empresas que atuam em cada um dos cinco setores e que estão listadas na bolsa. Você pode usar sites como o [Fundamentus] ou o [Status Invest] para consultar as informações das empresas.
2. Analise os indicadores financeiros e operacionais de cada empresa, conforme explicado anteriormente. Você pode usar planilhas ou aplicativos para facilitar o seu trabalho.
3. Compare as empresas dentro de cada setor e escolha as que apresentam os melhores resultados e as melhores perspectivas de crescimento e de dividendos.
4. Monte a sua carteira de ações com as empresas escolhidas, diversificando entre os cinco setores e respeitando o seu perfil de risco e o seu objetivo de investimento.
5. Acompanhe periodicamente o desempenho das suas ações e faça ajustes na sua carteira se necessário, sempre seguindo os critérios do método BESST.

Conclusão

O método BESST é uma forma simples e eficaz de escolher as melhores ações da bolsa, seguindo os ensinamentos de Luiz Barsi, um dos maiores investidores do país. Esse método se baseia em cinco setores considerados à prova de balas, que oferecem produtos ou serviços essenciais e que têm demanda constante ou crescente.

Esses setores são: Bancos, Energia, Saneamento, Seguros e Telecomunicações. Para aplicar o método BESST na prática, é preciso analisar os indicadores financeiros e operacionais de cada empresa e compará-las dentro de cada setor, escolhendo as que apresentam os melhores resultados e as melhores perspectivas de crescimento e de dividendos.

Esperamos que este artigo tenha sido útil para você e que você possa usar o método BESST para montar a sua carteira de ações e alcançar a sua liberdade financeira.

Atenção: Este artigo foi criado por GPT-4 e não possui a intenção de indicar ações para investimento, e sim, apenas mostrar como funciona o método criado pelo Barsi. As revisões foram realizadas pelo editor do blog.